В одном небольшом королевстве жили-были король и королева. Была у них дочь Елена, девушка редкой красоты. Самые богатые принцы и короли готовы были отдать всё золото и серебро за то, чтобы взять в жёны такую красавицу. Но никакие богатства не могли покорить сердца принцессы.

— Отчего же ты отвергаешь таких богатых женихов? – спрашивали дочь король и королева. – Или они для тебя недостаточно красивы?

— Красота тут не причём, — отвечала Елена. – И богатства мне их не нужно. Лишь за того, кто умён, замуж пойду.

Тогда глашатаи донесли королевский указ: тот, кто отгадает загадку, которую ему загадает принцесса, и возьмёт её в жёны. А кто не отгадает… Нет, голову рубить ему никто не будет – зачем так жестоко? Тот, кто не отгадает, просто уйдёт ни с чем.

Много принцев, герцогов и графов, да и простолюдинов пытались отгадать загадки принцессы, но никому из них этого не удавалось. Мудрецы со всего света съезжались ко двору короля, но и их постигала неудача.

В том же королевстве жили два брата – крестьянских сына. Старший из них считался умным-разумным. Зато младшего иначе как дураком никто не называл. Решил старший и умный попытать счастья. Младший, хоть родные и уговаривали его не позориться перед особами королевскими, увязался за братом.

Долго ли, коротко ли, прибыли они к королевскому дворцу. Увидев принцессу, которая сидела на балконе, оба так и потеряли дар речи, такая она была красавица.

Только принцесса открыла рот, чтобы загадать братьям загадку, как вдруг небо потемнело, и на землю спустился дракон – огромный, страшный.